O szkoleniu

Celem szkolenia jest zapoznanie uczestników z podstawowymi zagadnieniami, którymi zajmują się finansiści, dzięki czemu możliwa będzie lepsza współpraca między różnymi działami, przede wszystkim w zakresie analizy funkcjonowania przedsiębiorstwa oraz oceny projektów inwestycyjnych (w tym również modernizacyjno-odtworzeniowych).   Omówione zostanie  sprawozdanie finansowe, wyjaśnione podstawowe pojęcia, a terminy capex, opex, NPV, IRR, WACC  itp. staną się znacznie bardziej zrozumiałe.

Program

DZIEŃ 1 8:45-15:45 (z przerwami)

Rola i miejsce finansów w przedsiębiorstwie

• podstawowe zadania finansów
• względność danych księgowych
• cele zarządzania przedsiębiorstwem
• finanse a rachunkowość
• rachunkowość zarządcza i controlling

Sprawozdania finansowe. Cz. I Rachunek zysków i strat

• Rachunek zysków i strat. Wariant kalkulacyjny i porównawczy
• rachunki zysków i strat w finansach i controllingu
• EBIT, EBITDA i NOPAT
• dodatkowe klasyfikacje kosztów i ich wpływ na ocenę pracowników (kontrolowalne i niekontrolowalne, istotne i nieistotnie, zapadłe, utraconych korzyści)

Progi rentowności

• próg rentowności i jego wykorzystanie w finansach i controllingu
• Wielostopniowy rachunków zysków i strat jako narzędzie ułatwiające podejmowania decyzji

Sprawozdania finansowe. Cz. II. Bilans

• Polityka rachunkowości i rola założeń w bilansie
• Analiza majątku przedsiębiorstwa
• Analiza źródeł finansowania przedsiębiorstwa

DZIEŃ 2 8:45-15:45 (z przerwami)

Sprawozdania finansowe. Cz. III. Rachunek przepływów pieniężnych

• Rachunek przepływów pieniężnych jako źródło informacji o wpływach i wydatkach
• Analiza 8 wariantów rachunku przepływów pieniężnych
• Rachunek przepływów pieniężnych historyczny i planowany

Ocena funkcjonowania przedsiębiorstwa na podstawie sprawozdań finansowych

• wstępna ocena sprawozdań finansowych
• analiza wskaźników rentowności, sprawności działania, zadłużenia i płynności
• wskaźniki finansowe a kluczowe wskaźniki biznesu (KPI, key ratio)

Ocena opłacalności inwestycji

• przyczyny zmian wartości pieniądza w czasie i ich uwzględnianie w finansach
• podstawy metod NPV i IRR
• Kalkulacja przepływów pieniężnych
• Wybór właściwej stopy dyskontowej
• Wartość rezydualna i jej wpływ na inwestycje

Modernizacja i rozwój przedsiębiorstwa

• Specyfika oceny projektów modernizacyjno-odtworzeniowych
• koncepcja okresu zwrotu i jej zastosowanie praktyczne
• Zwykły i dyskontowany okres zwrotu z inwestycji
• Najczęściej popełniane błędy w ocenie opłacalności inwestycji

Prowadzący

Bartłomiej Cegłowski
Praktyk z ponad dwudziestoletnim doświadczeniem na rynku szkoleniowym. Doktor nauk ekonomicznych, pracownik Katedry Finansów Akademii Leona Koźmińskiego w Warszawie, partner w firmie konsultingowej. Specjalista z zakresu analizy finansowej, planowania i oceny projektów inwestycyjnych oraz zarządzania wartością przedsiębiorstw. Oprócz licznych szkoleń dla firm prowadzi również zajęcia na studiach magisterskich, podyplomowych i typu MBA oraz na kursach dla dyrektorów finansowych, analityków finansowych i kandydatów na członków rad nadzorczych. Autor wielu biznesplanów, wycen przedsiębiorstw i projektów doradczych. Współautor kilku książek i licznych artykułów z dziedziny finansów, controllingu i biznesplanów.

Aspekty techniczne

W trakcie zajęć zagadnienia teoretyczne uzupełnione będą o liczne zadania, które w zależności od decyzji Uczestnika mogą być rozwiązywane w Excelu lub tradycyjnie na kartce (materiały zostaną rozesłane przed zajęciami w formacie pdf i xlsx). Każdy Uczestnik otrzyma w trakcie zajęć model pozwalający na analizę finansową dowolnego przedsiębiorstwa, które ma bilans oraz rachunek zysków i strat.

Szkolenie prowadzone będzie w formule online, która daje nowe możliwości, np. ułatwia obserwowanie przyswajania prezentowanych informacji w formie testów (sprawdzanych w czasie rzeczywistym). Przykładowy test

W odpowiedziach zawsze możliwa do zaznaczenia jest opcja „nie wiem” – to sygnał dla prowadzącego, że dany temat trzeba jeszcze raz wyjaśnić.